用于投资发行人2021年度定向债务融资工具（PPN），PPN是指在银行间债券市场以非公开定向发行方式发行的债务融资工具称为非公开定向债务融资工具。

第一还款来源：泰州华诚医学投资集团有限公司(AA)经营收入；

第二还款来源：泰州高教投资发展有限公司(AA，债项AAA)经营收入；

第三还款来源：泰州东方中国医药城控股集团有限公司(AA)经营收入。

连带责任担保

泰州高教投资发展有限公司（AA，债项AAA）提供连带责任保证担保；

泰州东方中国医药城控股集团有限公司（AA）提供连带责任保证担保。

融资方-泰州华诚医学投资集团有限公司(AA)

1.基本情况

       泰州华诚医学投资集团有限公司成立于2009年8月，注册资本29.56亿元，是由泰州医药高新技术产业开发区管理委员会和国开发展基金有限公司共同出资成立的国有独资企业，实际控制人为泰州医药高新技术产业开发区管理委员会。公司承担着泰州医药高新区基础设施建设、教育教学投资、保税仓库建设等开发经营的任务。2020年7月22日，联合资信评估有限公司对公司主体评级AA，债项评级AA，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

       截止2020年3月末，公司总资产221.37亿元，其中净资产69.69亿元，负债151.68亿元，2019年度公司营业收入实现9.60亿元，利润总额2.79亿元。

担保方1-泰州高教投资发展有限公司(AA，债项AAA)

1.基本情况

       泰州高教投资发展有限公司成立于2004年6月，注册资本50.15亿元，是由泰州市政府国有资产监督管理委员会100%出资成立的国有独资企业。经营范围：教育产业投资；建设投资；为高校学生提供住宿服务；土地平整；基础设施建设；对外投资；物业管理；中国医药城科教研发中心平台的运行与管理；经济信息咨询服务；房屋、机械设备租赁；社区服务，建设中介服务；销售建筑材料、日用百货房地产开发。2020年8月13日，上海新世纪资信评估投资服务有限公司对公司主体评级为AA，债项为AAA，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

       截止2020年3月末，公司总资产为237.65亿元，其中净资产为96.59亿元，负债为141.06亿元。2020年度公司营业收入实现11.10亿元，净利润8045.28万元。

担保方2-泰州东方中国医药城控股集团有限公司(AA)

1.基本情况

       泰州东方中国医药城控股集团有限公司成立于2010年7月，注册资本271610.25万元，是由泰州医药高新技术产业开发区管理委员会和江苏省财政厅共同出资成立的国有独资企业，实际控制人为泰州医药高新技术产业开发区管理委员会。公司业务主要包括工程施工建设、房地产、医药保健品流通、园区配套服 务和其他业务等板块。2021年6月7日，上海新世纪资信评估投资服务有限公司对公司维持AA主体评级，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

       截止2021年3月，公司总资产为219.23亿元，其中净资产为68.67亿元，负债为150.56亿元。2020年公司营业收入实现11.12亿元，净利润实现6483.60万元。

区域介绍-泰州市

1.基本情况

      泰州地处江苏中部，长江北岸，是长三角中心城市之一。全市总面积5787平方公里，总人口508万，下辖靖江、泰兴、兴化三个县级市，海陵、高港、姜堰三区和泰州医药高新区。承南启北的水陆要津。泰州为苏中门户，自古素有“水陆要津、咽喉据郡”之称，是上海都市圈、南京都市圈、苏锡常都市圈重要节点城市。泰州是全国科技进步先进市，国家知识产权示范城市，工业基础扎实，拥有一批有影响的特色产业。泰州是全国最大的医药产业基地之一，生物医药产业异军突起。

2.地区经济

       2020年，泰州市GDP高达5312.77亿，一般公共财政收入高达375.2亿，长三角重点发展区域，财政收入稳定增长，发展前景大好。