资金用于受让邹城城资持有的山东宏河控股集团有限公司100%股权的收益权，最终用于补充其日常营运所需流动资金。

第一还款来源：邹城市城市资产经营有限公司（AA+）经营收入；

第二还款来源：山东宏河控股集团有限公司（AA-）经营收入；

第三还款来源：处置山东宏河控股集团有限公司抵押的价值614415.73万元的在建工程。

1.连带担保：山东宏河控股集团有限公司（AA-）提供不可撤销连带责任保证担保；

2.在建工程抵押：山东宏河控股集团有限公司以其合法持有的在建工程提供抵押担保，抵押物的评估价值为61,415.73万元，本金抵押率为48.85%。

交易结构

融资方-邹城市城市资产经营有限公司（AA+）

1.基本情况

    邹城市城市资产经营有限公司成立于2003年7月，注册资本8.6亿元，是由邹城市国有资产监督管理局出资成立，公司是邹城市最重要的基础设施建设及国有资产运营主体，主要从事邹城市城区基础设施及保障房建设、公用事业类以及其他经营性业务。

    东方金诚国际信用评估有限公司于2018年12月7日对邹城城市资产进行主体信用评级，评级为AA+，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2019年3月末，公司总资产400.34亿元，公司总负债232.09亿元，净资产168.25亿元。截至2018年末，公司营业收入为50.83亿元，利润总额3.26亿元，净利润为2.49亿元。

担保方-山东宏河控股集团有限公司（AA-）

1.基本情况

    山东宏河控股集团有限公司成立于1998年12月，注册资本11亿元，是由邹城市城市资产经营有限公司出资成立，实际控制人为邹城市国有资产监督管理局。公司主要从事煤炭开采与煤炭贸易业务，同时业务涉及房地产开发、酵母衍生物制造、新闻纸制造、铅银矿开采等业务，多元化的业务发展有利于公司分散经营风险。

    2019年1月7日，中证鹏元资信评估股份有限公司给予担保人主体AA-评级，评级展望稳定。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2018年末，公司总资产95.89亿元，公司总负债55.29亿元，净资产40.6亿元。截至2018年末，公司营业收入为2.45亿元，利润总额6089.01万元，净利润为1.84亿元。

抵押物情况

    抵押物为山东宏河合法持有的在建工程，土地出让金12,350万元及契税370.50万元已全部缴纳，目前抵押物已完成施工，并投入使用，山东宏河将抵押物出租给邹城市市政府及邹城市行政审批服务中心办公使用，尚未办理产权证。2019年6月17日，深圳市国策房地产土地估价有限公司出具了抵押物预评估报告，以2019年6月11日为价值时点，抵押物估价结果为61,415.73万元，本金抵押率为48.85%，一年本息抵押率为54.10%。

区域介绍-邹城

1.基本情况

    邹城市，山东省辖县级市，由济宁市代管。位于山东省西南部，济宁市东部，行政区域面积1616.56平方公里，2017年末常住人口115.35万人，辖3个街道、13个镇，市人民政府驻千泉街道平阳东路2699号。邹城市位于山东省南部偏西，济宁市东南部，东连临沂市平邑县，北靠泗水县、曲阜市和兖州区，西邻济宁市任城区和微山县，南接枣庄市山亭区和滕州市。

2.区域经济

    2018年，邹城市地区生产总值1008.18亿元，按可比价格计算，比上年增长5.3%。2018年，全市一般公共预算收入完成762,618万元（其中：市本级500,620万元，镇街261,998万元），占调整预算的100%，同比增长1.51%。