用于靖江市城北园区空调小镇标准化厂房一期建设项目

第一还款来源：靖江市城北园区空调小镇标准化厂房一期建设项目回款；

第二还款来源：靖江市北辰城乡投资建设有限公司（AA）经营收入；

第三还款来源：处置融资方质押的靖江皓辰提供质押的股权；

第四还款来源：靖江港口集团有限公司（AA）经营收入。

1.连带担保：靖江港口集团有限公司（AA）提供连带责任保证担保；

2.股权质押：融资方将所持有的靖江市皓辰建设有限公司16%股权（股权价值约2亿元）为其回购义务提供质押担保。

交易结构

融资方-靖江市北辰城乡投资建设有限公司（AA）

1.基本情况

    靖江市北辰城乡投资建设有限公司成立于2011年3月，注册资本12.8亿元，是由靖江经济技术开发区管理委员会出资成立的国有独资企业。公司是靖江市经济开发区基础设施建设主体之一，主要负责靖江市经济开发区城北园区内的安置房及城市基础设施建设等业务，具有区域垄断性。2019年7月联合资信评估有限公司给予融资人的主体长期信用等级为AA，债券信用等级为AA，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2019年6月末，公司总资产132.01亿元，公司总负债64.6亿元，净资产67.41亿元。截至2018年末，公司营业收入为12.56亿元，利润总额1.81亿元，净利润为1.81亿元。

担保方-靖江港口集团有限公司（AA）

1.基本情况

    靖江港口集团有限公司成立于2007年7月，注册资本12亿元，是由靖江经济技术开发区管理委员会及靖江市人民政府国有资产监督管理办公室共同出资成立的国有独资企业。港口集团作为靖江港区的唯一国有控股码头建设和运营主体，负责靖江港区的港口码头建设、经营和港区基础设施建设。

    2019年7月19日，联合资信评估有限公司对港口集团主体信用评级为AA，债券信用等级为AA，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2019年6月末，公司总资产213.44亿元，公司总负债121.9亿元，净资产91.54亿元。截至2018年末，公司营业收入为22.41亿元，利润总额1.62亿元，净利润为1.62亿元。

标的公司-靖江市皓辰建设有限公司

1.基本情况

    靖江市皓辰建设有限公司成立于2013年11月，注册资本2.5亿元，是由靖江市人民政府国有资产监督管理办公室控股。公司现为靖江市级的重要平台之一，目前主要负责靖江市经济开发区的市政工程施工、建材销售、土地平整等工作。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2019年6月末，公司总资产28.18亿元，公司总负债16.2亿元，净资产11.97亿元。截至2018年末，公司营业收入为11.54亿元，利润总额7954.95万元，净利润为7954.95万元。

项目介绍

1.项目名称：靖江市城北园区空调小镇标准化厂房一期建设项目

2.项目区位：城北园区内孤山镇常胜村、杨太村

3.建设内容及规划：新建标准化厂房总建筑面积340000㎡，其中标准厂房248000㎡，综合用房92000㎡（包括职工食堂、宿舍及办公楼等），以及厂区内的道路、围墙、绿化、市政管网等基础设施的建设。

4.项目总投资：项目总投资金额72,321.30万元。

5.项目经济效益：经估算，项目建成后第两年收入分别为84462.4万元、1742.4万元。

6.项目文件批复：

区域介绍-靖江市

1.基本情况

    靖江市，简称“靖”，为江苏省泰州市下辖县级市，位于中国华东长江三角洲经济区，江苏省长江下游北岸，襟江近海，东、西、南三面临江，南至东南与江阴、张家港隔江相望。靖江市是国务院最早批准的沿海开放城市之一。2015年8月22日，第十五届全国县域经济基本竞争力百强县名单中上升至第25位，已连续10年进入全国百强县行列，为苏中一流强市。

2.区域经济

    2018年靖江市全市实现地区生产总值1002.05亿元，按可比价格计算，同比增长7.1%；全年人均GDP达到146061元。全市第一产业实现增加值24.44亿元，增长2.5%；第二产业实现增加值492.51亿元，增长7.1%；第三产业实现增加值485.10亿元，增长7.3%。2018年靖江市完成财政总收入175.54亿元，增长20.5%，其中实现一般公共财政预算收入65.71亿元，税收收入占比82.3%。