资金用于向腾冲城投发放信托贷款，腾冲城投将资金用于腾冲市腾梁路改扩建项目。

第一还款来源：腾冲城投收到的市财政局拨付的委托代建购买服务资金；

第二还款来源：腾冲城投的其他经营收入及合法的现金流。

1.连带担保

  腾冲水投（发债AA评级）为腾冲城投的还本付息提供连带责任保证担保。

2.林权抵押

  腾林证字（2016）第0000236370号林权证所属160500亩林权抵押，评估价值10.55亿，抵押率26.5%。

3.应收账款质押

  腾冲城投对腾冲市政府的39,582.68万元应收账款质押。

一、融资方—腾冲市建安城乡投资开发有限公司（AA评级） 

   1.基本情况

   腾冲市建安城乡投资开发有限公司成立于2015年1月10日，注册资本为1亿元，经腾冲市人民政府“腾政复[2015]1号”文件批准，属腾冲市国有资产监督管理委员会全额出资的国有独资公司。公司经营范围为城乡土地一级开发；市政基础设施、城乡道路、桥梁、码头、广场、体育场馆、会展中心、公共场地等公益性资产的冠名权、经营权；城市出租车（客运、货运）、道路公共泊车位等资产的经营权等。

   鹏元资信评估有限公司鹏信评（2017）第Z【315】号01评级报告评定融资人腾冲城投主体长期信用等级AA。

   2.财务状况

   截止2017年6月30日，腾冲市建安城乡投资开发有限公司总资产为235.11亿元，总负债为42.09亿元，净资产为193.02亿元，资产负债率约为17.9%。近两年的净利润分别为3.62亿元、4.05亿元。

二、担保方—腾冲市越州水务投资开发有限公司

   1.基本情况

   腾冲市越州水务投资开发有限公司成立于2015年1月21日，注册资本2亿元，公司唯一股东为腾冲市国资委，是腾冲市批准设立的围绕投资-融资-建设-管理-经营的模式推进重大基础设施建设和重点产业发展的国有独资企业。公司经营范围为水厂及相关供水设施的投资、建设、管网改造，城乡给排水工程投资、建设及经营管理；水利、水资源综合利用和水环境治理、小水电的投资开发、建设及经营管理；水产养殖、加工销售及水库、江河旅游项目开发及经营管理等。

   2.财务状况

   截止2017年6月30日，腾冲水投的资产总量为38.53亿元，负债合计为20.17亿元，资产负债率为52.34%。近两年的利润分别为429.82万元、356.34万元。

   3.评级情况

   2016年腾冲水投发行了腾冲县城区及曲石集镇供水工程项目收益债券（简称“16腾冲供水项目NPB”），发行总额6亿元，债券期限10年期。债券经中诚信国际信用评级有限责任公司评定为AA级。 

三、项目介绍—腾梁路（和顺至毛家营段）改扩建工程项目

1.项目地址：腾冲市中和镇、和顺镇；

2.建设单位：腾冲市建安城乡投资开发有限公司；

3.工程概况

  腾梁路（和顺至毛家营段）位于云南省保山市腾冲县和顺镇及中和镇内，西接腾密路，东至和顺路。项目自西向东分别与纵一路、纵二路、纵三路、纵四路、C区路、B区路、A区路等主要道路相交。本项目道路全长7.6km,道路红线宽60m，采用城市主干道标准，计算行车速度为50km/h,机动车道为双向六车道。道路沿线布设给水、雨水、污水、电力、通信、照明、燃气（预留）等市政管线。

4.工程投资估算

  项目总投资109772万元，其中：土地征用及拆迁补偿费19874万元；道路工程投资76943万元；预备费4841万元；建设期利息8114万元。

四、抵押物—森林资源资产

1.抵押担保物的名称：森林资源资产。

2.是否可作为抵押担保物

  根据银监发〔2013〕32号文《关于林权抵押贷款的实施意见》的规定，可以作为抵押物，抵押人提供了可抵押的林权证。

3.是否已抵押给第三方：无。

4.抵押担保物的所有（使用）权人的名称：腾冲森茂林业投资开发有限责任公司。

5.抵押担保物所处的位置：腾冲市腾越镇沙坝林场。

6.法律上是否认可（有何证明材料）

  根据《物权法》、《森林法》规定，森林、林木、林地使用权等合法权益受法律保护，腾冲森茂林业投资开发有限责任公司出具了腾冲市林业局颁发的腾林证字（2016）第0000236370号林权证。

7.办理抵押担保的有关手续和法律程序：抵押权人和抵押人签订抵押合同后到当地林业部门办理抵押登记。

8.抵押担保物的价值及评估验证方式

  该宗森林资源资产160500亩经云南林海森林资源资产评估有限公司云林森评报字（2017）第1173号森林资源资产价值评估报告书评估价值l0.55亿元，抵押率26.5%。

五、应收账款质押

1.质押担保物的名称：应收账款。

2.是否可作为质押担保物

  根据中国人民银行令〔2007〕第4号《应收账款质押登记办法》的规定，可以作为质押权利，质押人提供了应收账款凭证。

3.是否已质押给第三方：无。

4.质押担保物的权利人的名称：腾冲市建安城乡投资开发有限公司。

5.法律上是否认可（有何证明材料）

  根据《物权法》、《应收账款质押登记办法》规定，应收账款可以质押，质权人有权就该应收账款及其收益优先受偿。质押人提供了与腾冲市人民政府签订的《腾冲县城乡一体化石头山产城融合区项目工程建设合同》及相应的支付凭证。

6.办理质押担保的有关手续和法律程序：质权人和质押人签订质押合同后到人行征信中心办理质押登记。

7.质押担保物的价值及验证方式

  拟质押的应收账款经中审华会计师事务所（特殊普通合伙）江西分所CAC赣专字[2017]0031号专项审计报告审计，截止2017年6月30日，腾冲市建安城乡投资开发有限公司“应收账款－保山市腾冲县人民政府－腾冲县城乡一体化石头山产城融合区项目工程款支付的39,582.68万元，可用于质押。

六、区域介绍—腾冲市

   1.基本情况

   腾冲，为云南省直辖县级市，保山市代管，位于云南省西部，国土面积5845平方公里，下辖11镇7乡，2016年末总人口67.8万元。境内设有国家一级口岸—猴桥口岸，位于中缅印国际大通道（史迪威公路）昆明-腾冲-密支那高等级公路的交通枢纽，腾冲机场2016年旅客吞吐量达80.56万人次。

   2.财政状况