信托资金用于向兴农城乡建设发放贷款，用于毕节市七星关区黔西北产业园区标准厂房建设项目开发建设。

第一还款来源：借款人自身经营收入及其他现金流入；

第二还款来源：担保人履行担保义务。

1.连带担保

  毕节市开源建设投资（集团）有限公司为借款人兴农城乡建设按照约定按期、足额支付信托 贷款本息提供不可撤销连带责任保证担保。

融资方-毕节市兴农城乡建设发展有限公司

   1.基本情况

   毕节市兴农城乡建设发展有限公司成立于2012年2月，注册资本1亿，是由贵州省毕节市人民政府出资组建的国有独资公司。公司的经营范围为：城市基础设施建设，旧城改选、棚户区建设、新农村建设、小城镇建设及农、林、水项目建设、投资、开发；土地整理及一级开发；建筑设备、建筑材料（不含木材）销售。2015年6月2日，企业由“毕节市七星关区兴农城乡建设开发有限公司”更名为“毕节市兴农城乡建设发展有限公司”，同时股东由毕节市七星关区人民政府变更为毕节市财政局。

   2.财务状况

   截至2016年底，兴农建设总资产为147.5亿元，负债为48.9亿元，负债率为33.2%。经上海新世纪资信评估投资服务有限公司综合评定，主体评级AA，准备发行20亿企业债，债券预计评级AA，且其债务结构良好。

担保方-毕节市开源建设投资（集团）有限公司

   1.基本情况

   毕节市开源建设投资（集团）有限公司成立于2009年6月，注册资本3亿元，是由贵州省毕节市人民政府(原毕节地区行政公署)出资组建的国有独资公司。公司经营范围：公司的经营范围为：基础设施项目建设和投资、土地整理和开发（许可经营项目，在批准的经营范围内经营，未批准不得从事经营活动，一般经营项目自主选择经营）。

   2.财务状况

   截至2016年底，公司资产总额为人民币302.2亿元，所有者权益87.3亿元，总负债214.9亿元，资产负债率为71.1%。目前，开源集团已成功发行13亿元的公司债券，经联合资信评估有限公司综合评定，公司主体长期信用等级为AA，债券信用等级为AA，展望稳定。

用款项目分析：毕节市七星关区黔西北产业园区标准厂房建设项目

（一）项目建设必要性

  本项目是按政府总体规划要求，以高起点和高标准要求，进行城市道路的建设。可满足城市 建设和发展，对城市道路交通及其他基本配套设施的需要。 该项目建成后，可推动七星关区其他公用设施及商贸、工业、金融服务、科教文化、居民住宅新区等的建设步伐进一步加快，使城 市各类设施能按规划要求顺利进行建设。

  首先，标准化厂房是全民创业的孵化基地；其次，标准化厂房是外来投资的承接平台；其三， 建设标准化厂房，可以集约用地。

  本项目建设标准化厂房、仓库、办公及其它配套设施，以出租厂房、仓库、办公及其它配套 设施等形式为入驻企业服务。收取企业、园区双方均能接受的出租价格，园区不以获取大量租金 为目的，租金只用于保证园区的正常固定资产折旧、园区管理及勤杂人员开支、公共部分等基本 维护、维修、保养，做到园区持久、持续、高效的运转。该项目投产后，在正常运营期内，预计 年租金收入为3757.46万元，预计可形成40亿元以上的年产值，年创造税收1.8亿元以上。

  项目建成后，可以极大提升黔西北产业园区的承载量，提高其对外形象，增加招商引资的筹 码和基础，预计能引进企业140家左右，从而提供1万个就业岗位，为社会创造较多的就业机会， 缓解当地的就业压力，很大程度上解决社会的就业问题，具有较明显的社会效益。

（二）项目建设内容

  该项目用地总面积250746.60m2（折375亩），总建筑面积317047.06m2。其中厂房面积293906.20m2；办公、食堂面积20520.86m2；其他用房2620m2。占地率40.76%；环境绿化占地面积45213.20m2；绿化率18.03%；容积率1.76。该项目总投资约11.5亿元。

（三）项目建设进度

  截至目前，1-12号楼主体结构基本完成，正在进行内部装修，13-35号楼计划2017年底完成主体结构，厂房内部装修、区域道路、绿化、水、电等基础设施配套建设预计2018年全部完成。目前累计完成投资约6亿，约占总投资52.17%，且自有资金投入超过20%。 

区域介绍

   1.简介

   毕节市位于贵州省西北部，地处川滇黔三省交界，是1988年经国务院批准建立的以“开发扶贫、生态建设、人口控制”为主题的试验区。毕节市作为国家级实验区，中央和省级政府财政支持力度强大，以2013年为例，转移支付和税收返还收入达到219.5亿元人民币。根据国务院国办函〔2013〕35号文件《深入推进毕节试验区改革发展规划（2013－2020）》，对毕节的政策支持在2020年以前不会结束。近年来毕节市财政收入也保持快速增长。

   2.财政情况

   2016 年毕节市公共财政预算收入实现112.63亿元，比上年增加5.01亿元，增长4.66%，其中税收收入完成79.21亿元，税收收入占公共财政预算收入的70.33%。