用于投资成都金堂发展投资有限公司2021年非公开发行公司债券（AA+评级）

第一还款来源：成都金堂发展投资有限公司（AA，债项AA+)营业收入；

第二还款来源：成都天府大港集团有限公司经营收入；

第三还款来源：处置成都金堂发展投资有限公司（AA，债项AA+)提供的价值146926万元土地抵押担保。

1.无限连带责任担保

成都天府大港集团有限公司提供全额无条件不可撤销无限连带责任保证担保；

2. 土地抵押担保

成都金堂发展投资有限公司（AA，债项AA+)提供的价值为146926万元土地抵押。

融资方-成都金堂发展投资有限公司（AA，债项AA+)

1.基本情况

       成都金堂发展投资有限公司成立于2009年6月，注册资本为61,600万元，其股东为金堂县国有资产管理委员会办公室，100%控股，金堂县人民政府为发行人的实际控制人。作为金堂县重要的基础设施和安置房建设主体之一，公司主要负责金堂县基础设施和安置房建设以及商品房开发工作。目前，公司营业收入主要来源于基础设施和安置房代建业务、商品房销售业务、项目管理业务以及广告宣传、物业管理和租赁等其他业务。发行人为非公开发债主体，主体评级为AA，债券评级AA+，展望评级稳定。

2. 股权结构

3. 财务数据

       截至2019年底，发行人总资产140.50亿元，净资产66.66亿元，资产负债率为52.55%。2019年营业总收入4.05亿元，净利润1.45亿元。

担保方-成都天府大港集团有限公司

1.基本情况

       成都天府大港集团有限公司成立于2018年1月，注册资本20亿元人民币，是由金堂县国有资产监督管理和金融工作局100%出资成立的国有独资企业。总资产1198亿元，金堂最大最强的平台，深度捆绑当地政府信用，正在评AA+，担保能力极强。

2.股权结构

交易对手-四川花园水城城乡产业发展投资开发有限责任公司（AA）

1. 基本情况

        四川花园水城城乡产业发展投资开发有限责任公司成立于2013年11月，注册资本14.008亿元，是由成都天府大港集团有限公司出资成立的国有独资企业，实际控制人为金堂县国有资产监督管理和金融工作局。花园水城城投是金堂县唯一的棚户区改造实施主体及主要的城市基础设施建设主体，棚户区改造业务具有区域专营性。中诚信2020年6月19日出具的评级报告，主体信用评级为AA，评级展望稳定。

2. 股权结构

3. 财务数据

       截至2020年9月末，公司总资产229.07亿元，公司总负债110.79亿元，净资产118.28亿元。截至2019年末，公司营业收入为4.47亿元，净利润为2.16亿元。

抵押物介绍

       成都金堂发展投资有限公司（AA，债项AA+)以其合法拥有的土地使用权为本期债券提供抵押担保，抵押权人为全体债券持有人在抵押合同下抵押权益的代理人，被抵押的土地使用权评估价值为146,926.00万元。抵押资产基本情况如下:

区域介绍-金堂县

1.基本情况

        金堂县地处天府之国腹心地带，位于成都东北部，全县面积1156平方公里、人口近百万，辖10个镇、6个街道和2个省级开发区。金堂县交通便利，区位优势明显。县城素有“千里沱江第一城”之称，北河、中河、毗河穿城而过汇成沱江，县城水域面积达5平方公里。

       金堂县先后荣获中国人居环境范例奖、国家园林县城、国家级生态示范县、中国书法之乡、中国龙舟之乡、国家新型工业化产业示范基地、国家农产品质量安全县、国家级出口食品农产品质量安全示范区、全国十佳生态文明城市、全国十佳生态休闲旅游城市、首批国民休闲旅游胜地等殊荣，入选全国投资潜力十强县、全国综合竞争力百强县。

2.区域经济

       经成都市统计局审定，2018年全县地区生产总值（GDP）为401.3亿元。2019年全县实现地区生产总值440.4亿元，按可比价计算（下同），增长8.7%。其中，第一产业增加值58.7亿元，增长2.8%；第二产业增加值171.7亿元，增长8.0%，第三产业增加值210亿元，增长11.2%。2019年金堂县当年一般公共预算支出67.10亿元，一般公共预算收入35.50亿元，为预算的100%，增长3.4%。