用于当代时光里养老社区项目的包括但不限于养老服务设施设备采购、运营等支出。

第一还款来源：北京当代久运置业有限公司经营收入；

第二还款来源：深耕拓展投资（北京）有限公司（AA）经营收入；

第三还款来源：处置抵质押物收入。

1.连带担保
    当代节能置业股份有限公司（AA）提供连带责任保证担保；
2.差额补足
    深耕拓展投资（北京）有限公司提供差额补足；
    北京宏华伟业房地产开发有限公司作为深耕拓展的共同差额补足义务人，宏华伟业持有的北京昌平区西山上品湾MOMA项目作为差额补足资金来源。
3.股权质押
    当代节能和深耕拓展分别以其持有剩余全部当代久运股权提供质押担保；
4.项目土地及在建工程抵押
   当代久运以其持有的当代时光里养老社区项目土地及在建工程提供抵押担保，抵押率约50%。

交易结构

项目公司-北京当代久运置业有限公司

1.基本情况

    北京当代久运置业有限公司成立于2016年2月，注册资本1亿元，是当代节能旗下的控股子公司，定位为当代集团及其养老产业集团名下在国内的全资养老项目公司，也是当代时光里养老社区的项目公司和养老服务运营主体。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2019年4月末，公司总资产22.84亿元，公司总负债23.03亿元。

担保方-当代节能置业股份有限公司（AA）

1.基本情况

    当代节能置业股份有限公司成立于2000年9月，注册资本30亿元，是当代置业（中国）有限公司在中国境内的全资子公司，是当代集团境内集团主体，当代集团境内的所有项目都在当代节能项下。根据联合信用评级有限公司于2018年6月出具的评级报告，当代节能主体长期信用等级为AA，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2019年3月末，公司总资产534.17亿元，公司总负债462.89亿元，净资产71.27亿元。截至2018年末，公司营业收入为80.65亿元，利润总额15.22亿元，净利润为10.07亿元。

差额补足人-深耕拓展投资（北京）有限公司

    深耕拓展投资（北京）有限公司成立于2015年1月30日，注册资本5000万元，其股东为太原圣湖房地产开发有限公司。经营范围：项目投资；投资管理；资产管理；投资咨询；经济信息咨询。截至2019年4月末，公司总资产12.57亿元，公司总负债96.11亿元，净资产79.66亿元。

差额补足人-北京宏华伟业房地产开发有限公司

1.基本情况

    北京宏华伟业房地产开发有限公司成立于2001年3月，注册资本1000万元，是当代集团旗下西山上品湾MOMA项目的项目公司。经营范围房地产开发；销售商品房、经济信息咨询服务(不含中介服务)；投资咨询；企业形象策划；电脑图文设计；家居装饰及设计等。

2.财务数据

    截至2019年3月末，公司总资产8.27亿元，公司总负债8.47亿元。

补充还款来源项目介绍

1.项目名称：西山上品湾MOMA项目

2.项目区位：昌平区阳坊镇

3.建设内容及规划：项目总用地面积110174.77平方米，建设用地规模约78772.8平方米，其中二类居住用地面积73272.8平方米，商业用地面积5500平方米。规划建筑面积约162300平方米，其中包含32000平方米已建成的碧春园小区，剩余建筑面积约130300平方米，用地规划具体指标如下：

4.项目现状：西山上品湾MOMA项目目前已经获得土地证、建设用地规划许可证、建设工程规划许可证。项目即将于2019年10月底之前前获得施工许可证并开工，同时取得第一期预售许可证首期开盘。

5.项目经济效益：销售总额预计为40.06亿元。

用款项目介绍

1.项目名称：当代时光里养老社区

2.项目区位：位于朝阳区、顺义区、通州区形成的三角腹地，靠近首都国际机场，东临六环路、南接北京城市副中心、北临顺义主城核心区。

3.建设内容及规划：

4.项目总投资：项目总投预计为36.2亿元。

5.项目现状：当代时光里养老社区已获得国有土地使用权证，除土地证外，项目一期已获得其他四证，二期已获得建设用地规划许可证。根据目前规划，本项目预计将于2020年二季度开业运营。

6.项目经济效益：目前已经投入约24亿元。

区域介绍-北京顺义区

1.基本情况

    顺义区，隶属于北京市，位于北京市东北方向，距市区30千米，北邻怀柔区、密云区，东界平谷区，南与通州区、河北省三河市接壤，西南、西与昌平区、朝阳区隔温榆河为界，是北京东北部发展带的重要节点、重点发展新城之一，是首都国际航空中心核心区。

2.区域经济

    2017年顺义完成地区生产总值1713亿元，增长6.3%左右；全区完成一般公共预算收入148.9亿元，比上年增长8.0%。